Согласно мнению аналитика Capital Economics Киеран Клэнси, снижение объемов производства алюминия в мире поддержит цены на него в оставшееся до конца года время. По данным International Aluminium Institute, китайское производство алюминия снизилось в июле на 2,1% год к году, в частности из-за закрытия завода China Zhongwang Holdings. В Capital Economics полагают, что восстановление производственных показателей в секторе к прежнему уровню выглядит не столь вероятным, ссылаясь на информацию Reuters о закрытии завода с производительностью 500 тыс. т в провинции Синьцзян. Однако на данный момент нарушения поставок металла вызвали рост цен на алюминий в Шанхае, но не в Лондоне.
       Вэнью Яо из ING полагает, что снижение объемов мощностей по выпуску алюминия может «подкосить» экспорт алюминиевых полуфабрикатов и вызвать рост котировок алюминия и на LME.

      
      Согласно опубликованным данным Международного института алюминия (IAI), мировое производство алюминия составило в июле 2,205 млн т, на 53 тыс. т больше, чем в июне, но на 5000 т меньше, чем в июле 2018 г. (2 млн 210 тыс. т).
       Производство алюминия в странах Африки составило в июле 138 тыс. т (в июне – 135 тыс. т, в июле 2018 г. – 144 тыс. т). В странах Северной Америки выпуск алюминия составил в июле 322 тыс. т (в июне – 314 тыс. т, в июле 2018 г. – 313 тыс. т). В странах Южной Америки производство алюминия вышло в июле на показатель 93 тыс. т (в июне оно составило 95 тыс. т, в июле 2018 г. – 96 тыс. т). В странах Азии производство «крылатого металла» составило в июле 372 тыс. т (в июне – 360 тыс. т, в июле 2018 г. – 376 тыс. т).
       В странах Западной Европы выпуск алюминия составил в июле 286 тыс. т (в июне – 284 тыс. т, в июле 2018 г. – 321 тыс. т).
       В странах Восточной и Центральной Европы производство алюминия достигло в июле 355 тыс. т (в июне оно составило 344 тыс. т, в июле 2018 г. – 343 тыс. т).
       В странах Океании производство алюминия составило в июле 162 тыс. т (в июне – 159 тыс. т, в июле 2018 г. – 166 тыс. т).
       В странах Персидского залива производство металла составило в июле 477 тыс. т (в июне – 461 тыс. т, в июле 2018 г. – 451 тыс. т.

      
      Компания Xtract Resources сообщила, что предварительный анализ образцов, взятых на хвостохранилище замбийского рудника Kalengwa, показал среднее содержание меди на уровне 1,03%, а серебра – 4,44 частей на миллион. Планируется дальнейший систематический анализ образцов для более точного определения запасов металлов. Также проводятся металлургические тесты.
       Богатый рудник Kalengwa функционировал с 1970 по 1982 г. В этот период производственная мощность предприятия достигла 15 тыс. т в год.
       Xtract Resources «реанимирует» старый рудник совместно с KPZ International Ltd.

      
      По словам старшего научного руководителя Wood Mackenzie Элени Джоаннидес, настроения рынка меди являются ключевым фактором его движения. «Вся эта риторика в отношении торговой войны и ее последствий для других стран оказывают влияние», – подчеркнула г-жа Джоаннидес.
       Она прогнозирует, что китайское потребление рафинированной меди увеличится в текущем году лишь на 1% вследствие замедления экономического роста. В 2018 г. доля Китая в мировом потреблении рафинированной меди составила более 50%, отражено в данных Wood Mackenzie.

      
      Компания Bacanora Lithium сообщила о росте курса ее акций, после того как китайские власти одобрили инвестиционное и закупочное соглашение компании с Jiangxi Ganfeng Lithium Co. Ltd.
       Разрешение было выдано китайским Министерством торговли и Национальной комиссией по развитию и реформам. Ganfeng участвует в мексиканском проекте Sonora.
       Bacanora рассчитывает, что финальное одобрение китайские власти предоставят компании после заседания правления Ganfeng, которое должно состояться в ближайшие недели.
       Заместитель главы совета директоров Ganfeng Ван Сяошен, как ожидается, войдет в правление Bacanora в качестве одного из директоров после завершения процедуры инвестирования.

      
      Как сообщает Dow Jones, акции Cadence Minerals выросли во вторник, после того как компания заявила, что ее партнер по СП Hastings Technology Metals Ltd получил экологическую лицензию на добычу и переработку редкоземельных металлов на австралийском проекте Yangibana.
       Cadence владеет 30%-й долей в ряде участков проекта.
       Компания заявила, что ожидает исхода процесса получения разрешений на строительство и дальнейшее развитие Yangibana.

      ПАО «ГМК «Норильский никель» объявляет промежуточные консолидированные финансовые результаты по МСФО за первое полугодие 2019 года.
      Консолидированная выручка увеличилась на 8% год-к-году, составив $6,3 млрд, за счет увеличения объемов производства всех основных металлов и роста цены палладия.
      Показатель EBITDA увеличился на 21% год-к-году до $3,7 млрд благодаря росту выручки и постепенному выходу Быстринского ГОКа на проектную мощность, при этом рентабельность EBITDA составила 59%.
      Чистая прибыль компании выросла на 81%, до $2,997 млрд.
      Объем капитальных вложений остался примерно на уровне аналогичного периода прошлого года, составив $0,5 млрд. Компания приняла инвестиционные решения о реализации таких стратегических проектов, как расширение Талнахской обогатительной фабрики (ТОФ-3) и развитие «Южного Кластера», и приступила к активной фазе их реализации во втором полугодии.
      Соотношение чистого долга к показателю EBITDA по состоянию на 30 июня 2019 года снизилось до 0,8x.
      1 июля 2019 года «Норникель» выплатил финальные дивиденды за 2018 год в размере 792,52 рублей на одну обыкновенную акцию (около $12,56 на акцию) на общую сумму около $2,0 млрд.

      
      По-прежнему сравнительно малое предложение и достаточно крепкий спрос поддерживают цены на арматуру в Китае. В случае сохранения темпов ограничения производства арматуры многие ожидают чуть ли не ценового ралли после завершения «низкого» сезона в металлургии Китая, в т.ч. и в производстве арматуры. После пятинедельного наращивания запасов в конце прошлой недели было зафиксировано их снижения по сравнению с предшествующей неделей. Во многом это стало следствием сокращения производства стали и в доменных печах, и в электродуговых печах.
      По данным китайского специализированного источника SMM текущее сокращение производства у сталепроизводителей в пров. Шааньси, Шаньси, Ганьсу, Сычуань составляет около 35 тыс. тонн ежедневно. В пров. Сычуань в результате или сокращений производств с использованием электродуговых печей, или введения этих производств в скользящий график работы снижение производства в стали в августе может превысить 400 тыс. тонн. На многих металлургических объектах во многих провинциях были увеличены сроки проведения профилактических работ. Шесть крупных металлургических производств в пров. Шаньдун на востоке Китая приняли решение о сокращении производства стальной продукции примерно на 400 тыс. тонн в месяц.
      С другой стороны, видны признаки возобновления промышленного спроса в связи возобновлением работы на строительных объектах, которые в течение почти полутора недель оказались под ударом тайфуна Лекима. В регионах, пострадавших от наводнений, требуется проведение восстановительных работ. Кроме того, в этом году в государственном масштабе будет отмечаться 70-летие образования КНР, и по мере приближения этого события будут ускорены многие строительные проекты, что, в свою очередь, придаст положительный импульс спросу.

      Спред цены на спотовый никель и фьючерсов на Шанхайской бирже стабилен, несмотря на слабые показатели торговли – изменение благоприятных условий для импорта (так называемое арбитражное окно) нарушило планы пополнения запасов у торговцев российским никелем и увеличило скидки на этот материал. При этом сохраняющиеся весьма высокие цены по-прежнему удерживают вне рынка промышленных потребителей.
      Скидка на российский никель относительно никелевого контракта (с поставкой в сентябре) на Шанхайской бирже составляет 200-300 юаней за тонну при премиях на материал производства Jinchuan порядка 800-900 юаней за тонну. Эти премии стали ощущать некоторое давление на фоне чуть возросшей доступности материала, после того, как продавцы стали предлагать поставки никеля, произведённого несколько лет назад.
      Сам Jinchuan снизил предложения по никелевому листу на Шанхайском рынке на 400 юаней за тонну до 126600 юаней за тонну, диапазон почти всех сделок составлял 126400-126800 юаней за тонну. Цены на нержавеющую сталь на региональных рынках Китая практически не менялись в конце прошлой недели при слабом спросе по причине традиционного «низкого» сезона, но в такой период продавцы могут снижать отпускные цены для снижения имеющихся запасов, поэтому в ближней перспективе вероятно сохранение слабых в целом цен на нержавейку.

      
      В понедельник, 19 августа, стоимость никеля с поставкой через 3 месяца снизилась на Лондонской бирже металлов на 2% на момент окончания торгов, просев ниже уровня поддержки $16000 за т на фоне в целом небольшого оборота в секторе. Итоговые котировки металла составили $15920 за т. В ходе сессии котировки цены никеля просели до $15795 за т, тогда как на склады поступило 4500 т металла, что является самым большим притоком металла с мая 2018 г. В целом запасы никеля на складах биржи остаются низкими на уровне 149,640 тыс. т – самого низкого показателя с 2012 г.
      В ходе торгов было продано 6000 лотов никеля – самое низкое значение с 26 июля.
      «В то время как участники рынка ждут появления большей ясности в отношении возможного запрета на поставки из Индонезии никелевой руды, мы полагаем, что цена никеля на LME продолжит сильный восходящий тренд», – не теряет веры в никель аналитик Fastmarkets Энди Фарида, хотя и не исключает резкого отката котировок.
      Стоимость свинца выросла на торгах на LME с дневного минимума $2022 за т до $2054 за т. Однако оборот свинца на бирже также был относительно невелик: лишь несколько более 2000 лотов металла было продано к окончанию торговых операций.
      Способствуя росту цены свинца, 1025 т металла покинуло утром склады LME, и объем его запасов на бирже составил 80300 т.
      В ходе утренних торгов 20 августа на ShFE цены на большинство цветных металлов возросли благодаря новым признакам завершения торговой войны между КНР и США. Правительство США продлило на 90 дней временную генеральную лицензию, которая позволяет американским компаниям сотрудничать с китайским технологическим гигантом Huawei на ограниченной основе.
      Последнее время президент Трамп подает рынкам противоречивые сигналы относительно сотрудничества с Китаем. В выходные он заявил, что США «очень хорошо разговаривают с Китаем», но в то же время сообщил о неготовности подписать сделку с этой страной. В отношении  Huawei  еще 18 августа он отказывался вести дела с китайской компанией, считая ее угрозой национальной безопасности.
      Никель утром 20 августа показывал самые слабые результаты торгов:  «Рынок переварил оптимизм от потенциального [введения] индонезийского запрета на экспорт никелевой руды», - уверен аналитик Citic Futures. - «Несмотря на то, что производство нержавеющей стали находится на подъеме, складские запасы у переработчиков нержавейки существенно выросли, что может указывать на достижение потолка цен», - добавил он.
      Оперативная сводка сайта Metaltorg.ru по ценам металлов на ведущих мировых биржах в 10:40 моск.вр. 20.08.19 г.:
      на LME (cash): алюминий – $1764 за т, медь – $5740 за т, свинец – $2052,5 за т, никель – $15843 за т, олово – $16450 за т, цинк – $2242,5 за т;
      на LME (3-мес. контракт): алюминий – $1795 за т, медь – $5768,5 за т, свинец – $2055,5 за т, никель – $15820 за т, олово – $16445 за т, цинк – $2254 за т;
      на ShFE (поставка сентябрь 2019 г.): алюминий – $2034,5 за т, медь – $6611 за т, свинец – $2405 за т, никель – $17515 за т, олово – $18792,5 за т, цинк – $2651 за т (включая 17% НДС);
      на ShFE (поставка ноябрь 2019 г.): алюминий – $2033 за т, медь – $6626,5 за т, свинец – $2402,5 за т, никель – $17510,5 за т, олово – $19644,5 за т, цинк – $2632 за т (включая 17% НДС);
      на NYMEX (поставка август 2019 г.): медь – $5730 за т;
      на NYMEX (поставка ноябрь 2019 г.): медь – $5735,5 за т.
      

          В июне, согласно  таможенной статистике, экспорт  российских полуфабрикатов из нелегированной стали  составил 1,17 млн тонн. Это на 4,2% выше уровня мая. В годовом исчислении поставки упали на 14%. Отметим, что в этом году, начиная с марта, объемы поставок заметно уступали прошлогодним показателям.
       В целом за 1-е полугодие объемы поставок составили 7,58 млн. тонн. Это на 7% ниже аналогичного показателя прошлого года.
       Основным направлением (24% всего  этого вида экспорта) отгрузок является Тайвань. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года объемы поставок в эту страну снизились на 2,7%. В июне  средняя цена (FOB, граница РФ) на эту продукцию составила 402$/тонна.
       На втором месте (14,3%,-16,2%,463,2$/тонна) - Мексика.
       Далее (13%,+5,7%,452,7$/тонна) следует Бельгия

      В июне, согласно  таможенной статистике, экспорт российского плоского стального проката составил 582,6 тыс. тонн. По отношению к предыдущему месяцу объемы поставок сократились на 9,9%, а в годовом исчислении - на 26%. Напомним, что в этом году, начиная с января, объемы поставок заметно уступают прошлогодним показателям.
       В целом за 1-е полугодие объемы поставок составили 3,83 млн тонн, что на 14,4% ниже аналогичного показателя прошлого года.
       Примерно 27% поставок осуществляется в Турцию. За год экспорт этого вида продукции в эту страну сократился на 27,3%. Доля Белоруссии - 8,8% (-0,9%).  Экспорт в Узбекистан (8,2%) вырос в 2 раза.
      Доля Польши -8,1%(+1,8%).
      

           В июне, согласно таможенной статистике, экспорт российского лома черных металлов  составил 590,3 тыс. тонн. По отношению к предыдущему месяцу поставки выросли на 31%, а в годовом исчислении - на 17,5%. Напомним, что в этом году с января по май, объемы поставок заметно уступали прошлогодним показателям.
       В результате за период с января по июнь объемы поставок составили 2,44 млн тонн, что на 13% ниже аналогичного показателя прошлого года.  
       Примерно 44% поставок лома из РФ осуществляется в Турцию. Однако за год экспорт лома в эту страну упал на 15%. Средняя цена на металлолом в июне на границе РФ составила 259$/тонна (без НДС). В годовом исчислении она снизилась на 3,9%.
       Доля Белоруссии - 23% (-16,3%, 275,8$/тонна,-10%).
       Доля Южной Кореи-16,7%,(-15%, 251,2$/тонна,+10%)

     Судья Арбитражного суда города Москвы Елена Хайло взыскала с Магнитогорского металлургического комбината 518,8 млн руб. по иску РЖД. Полный текст решения опубликовали в картотеке арбитражных дел (№ А40-317653/2018).
      В июне 2017 года РЖД, Магнитогорский металлургический комбинат (ММК) и Новая перевозочная компания (НПК) заключили договор, который регулировал порядок взаимодействия сторон при перевозках чёрных металлов с применением понижающего коэффициента. Пункты договора предусматривали обязанность ММК по перевозке определённого объёма грузов. В документе уточнялось: если ММК с этим объёмом не справится, провозные платежи пересчитают по полной ставке (без учёта понижающего коэффициента). В договоре также прописали: оплачивать перевозку грузов может как ММК, так и НПК.
      РЖД полностью выполнили свои обязательства по договору, а ММК – нет. Комбинат не перевёз обещанный объём грузов. В связи с этим истец увеличил провозные платежи до полного тарифа, после чего предложил ММК и НПК перечислить их добровольно. Этого сделано не было. В итоге «Российские железные дороги» обратились в суд.
      «Суд первой инстанции считает, что исковое заявление подлежит удовлетворению в части взыскания с ПАО «ММК» в пользу ОАО «РЖД» 518 800 008 руб. 34 коп. провозных платежей, доначисленных до полного тарифа, в связи с непредъявлением к перевозке предусмотренного договором гарантированного объёма груза, необходимого для применения понижающего коэффициента», – говорится в тексте решения.
      Стороны могут подать жалобу на решение в Девятый арбитражный апелляционный суд.

      ОАО «ММК-Метиз»  (Челябинская обл., г. Магнитогорск, дочернее предприятие ПАО «ММК») по итогам полугодия 2019 года вышло на чистую прибыль по РСБУ в размере 637 млн. руб., что более чем в полтора раза выше аналогичного показателя предыдущего года.
      В первом квартале 2019 года прибыль составила 274 млн. руб., во втором – 363 млн. руб. За полгода 2019 года выручка ОАО «ММК-Метиз» составила 12,68 млрд. руб., что на 10% выше уровня аналогичного периода предыдущего года.
      Прибыль продаж ОАО «ММК-Метиз» за полгода 2019 г. выросла на 38% к полугодию 2018 г., составив 846 млн. руб. За отчетное полугодие выросла и рентабельность продаж - с 5,3% в п/г 2018 г. до 6,7%% - в п/г 2019 г.

       ПАО «Таганрогский металлургический завод» (Тагмет, входит в группу ТМК) за полгода 2019г. получил чистый убыток в размере 518 млн. руб. Убыток Тагмета в отчетном полугодии оказался на 57% выше уровня убытков полугодия 2018г. 
      Отметим, что в первом квартале 2019г. предприятие получило убыток в размере 238 млн. руб., во втором квартале 2019г. убыток завода составил 280 млн. руб.
      По итогам полугодия 2019г. объем реализованной продукции и услуг ПАО "Тагмет" в денежном выражении составил 22,56 млрд. руб., что на 9% больше, чем в полугодии 2018г.

       
      Как сообщает Yieh.com, Европейская Комиссия (ЕК) сократила запланированное увеличение беспошлинных стальных квот с 5% до 3% для всех категорий продуктов. Общий объем доступных квот будет ограничен 31,6 млн. тонн в течение третьего периода. По данным Еврокомиссии, это примерно на 1 млн. тонн превысит уровень 2017 г., но будет более чем на 2 млн. тонн меньше, чем в рекордном 2018 г.
      Для г/к рулонов ЕС также установит ограничение в 30% на долю в глобальной квоте. ЕК также планировала изменить квоты на продукты горячего цинкования.
      Кроме того, импорт оцинкованной стали по квоте 4В будет относится только к автомобильным листам. Индия получит квоту категории 4А, потому что не экспортировала много оцинкованной стали для автомобильного сектора.

           
      Как сообщает агентство Reuters, японская Tokyo Steel Manufacturing Co Ltd  19 августа, заявила, что в сентябре цены на стальную продукцию будут стабильными из-за высоких запасов на внутреннем рынке и более слабого зарубежного рынка.
      Это уже второй месяц, когда компания сохраняет цены на всю свою металлопродукцию, включая основные двутавровые балки.
      В сентябре цены на стальные прутки, включая арматуру, останутся на уровне ¥64 000 ($ 602) за тонну, а двутавровые балки останутся на уровне ¥85 000 ($ 780) за тонну.
      «Внутренний поток поставок был медленным из-за сезона летних каникул, но местные запасы начали медленно сокращаться», - заявил на брифинге управляющий директор Tokyo Steel Kiyoshi Imamura.
      «Мы ожидаем, что местный спрос увеличится во второй половине октября-марта, хотя может потребоваться некоторое время, чтобы увидеть дальнейшее сокращение местных запасов», - сказал он.
      Между тем ожидается, что зарубежный спрос останется на прежнем уровне, учитывая продолжительный торговый спад между США и Китаем и усиление географических и политических рисков в некоторых областях, добавил Kiyoshi Imamura.
      За ценами Tokyo Steel внимательно следят азиатские конкуренты, такие как южнокорейские Posco и Hyundai Steel, а также китайская Baoshan Iron & Steel Co Ltd (Baosteel).
      

       
      Как сообщает агентство Reuters, австралийская  BlueScope Steel Ltd 19 августа предупредила, что более низкая прибыль от продаж сократит прибыль в первом полугодии, поскольку было зафиксировано падение годовой прибыли, что вызвало самое большое падение акций компании за два года.
      Компания Bluescope заявила, что ее базовая прибыль до вычета процентов и налогов (EBIT) в текущем полугодии будет примерно на 45% ниже, чем A$499 млн., о которых она сообщила во второй половине 2019 финансового года, из-за более слабого распространения товарной стали в Австралии и США.
      Компания сообщила о чистой прибыли в размере A$1,02 млрд. за год до 30 июня по сравнению с A$1,57 млрд. годом ранее.
      Увеличение годовой выручки на 9% до A$12,53 млрд. из-за более высоких цен на сталь и благоприятного влияния более слабого австралийского доллара было недостаточно, чтобы компенсировать рост цен на сырье и отсутствие крупных разовых прибылей в прошлом году, включая налоговые льготы США. ,
      Базовая прибыль, за исключением разовых статей, выросла на 17% до A$966,3 млн.
      Сталелитейная компания в Мельбурне заявила, что намерена продолжить расширение своего сталелитейного завода North Star в Огайо за $700 млн., что позволит увеличить мощность примерно на 850 000 метрических тонн в год.
      “Этот проект обеспечит привлекательную рентабельность инвестиций (возврат на вложенный капитал) в размере 15% или более, когда он будет полностью увеличен», - заявил генеральный директор Марк Васселла.
      Ранее в этом году BlueScope отчитался о базовой EBIT в первой половине 2019 года в размере A$850 млн.

       
      Как сообщает агентство Reuters, фьючерсы на железную руду в Даляне и Сингапуре выросли в понедельник, 19 августа, на фоне роста цен на сталь в Азии, поскольку новые шаги центрального банка Китая по поддержке замедления экономики подняли общие настроения на финансовых рынках.
      Самый продаваемый контракт на железную руду на Далянской товарной бирже с истечением в январе 2020 года вырос на 2,2% до 636,50 юаня ($ 90,38) за тонну, восстановившись после недавнего спада.
      Самый активный фьючерсный контракт на железную руду в сентябре 2019 года на Сингапурской бирже вырос на целых 1,8% до $88,37 за тонну.
      В субботу, 17 августа, центральный банк Китая обнародовал ключевую реформу процентных ставок, чтобы помочь снизить затраты по займам для компаний и поддержать замедление экономики, пострадавшей от торговой войны с США.
      Согласно оценке ANZ Research, реформа эквивалентна снижению ставки по кредитам на 45 базисных пунктов.
      «Снижение ставок по кредитам является хорошим предзнаменованием спроса на кредиты в Китае и прогноза роста во второй половине 2019 года, чтобы компенсировать влияние продолжающихся торговых споров», - говорится в сообщении ANZ.
      Реформа происходит в связи с замедлением китайской экономики, которая омрачает перспективы спроса на железную руду и другие сталеплавильные ингредиенты в КНР.
      Запасы железной руды в китайских портах на 16 августа составили 123.15 млн. тонн, по данным SteelHome.
      Спотовые цены на железную руду с соедржанием Fe62% и доставкой в Китай на 16 августа составляли $91.50 за тонну.
      Стальная арматура на Шанхайской бирже выросла на 0.9% до 3,749 юаней за тонну, г/к рулон увеличился на 0.5% до 3,742 юаней за тонну.

       
      Как сообщает Yieh.com,  согласно отчету, Евразийский экономический союз (ЕАЭС) принял решение о введении ограничения на импорт г/к стальных рулонов из стран-участниц на один год с декабря этого года.
      В состав стран-членов ЕАЭС входят Россия, Беларусь, Армения, Казахстан и Кыргызстан. ЕАЭС недавно объявил, что общая квота г/к стальных рулонов в указанных странах составляет около 1,33 млн. тонн, а импорт, превышающий квоты, будет облагаться специальным тарифом в 20%.
      Кроме того, эта защитная мера не распространяется на г/к стальной рулон из умеренно развитых стран, стран с низким уровнем развития и Содружества Независимых Государств (СНГ), за исключением Украины.

      
      Как сообщает Yieh.com, компания Vallourec, ведущий производитель бесшовных труб в мире, сообщил, что его доходы от продаж и бизнеса увеличились в первой половине года, особенно темпы роста доходов от бизнеса были выше, чем от продаж, а себестоимость увеличилась всего на 7%.
      Видно, что после успешной реализации плана контроля затрат рентабельность Vallourec значительно улучшилась.
      Vallourec ожидал, что его EBITDA будет сильно расти в течение 2019 года и сохранит хороший банковский кредит к концу года.